资金回流AI赛道，芯片股集体走强，机构看好半导体中期前景。

4月14日周二，英伟达涨近4%，连续10个交易日上涨，创下2023年11月14日以来最长连涨纪录，累计涨幅达18.97%。

与此同时，AMD同日也完成连续10日上涨，为2005年5月以来最长连涨周期，期间累计涨幅高达30.11%。

分析认为芯片股的集体走强，标志着此前笼罩在AI交易上的不确定情绪正在消散，投资者信心重新聚拢。

（高盛一篮子AI领导者股票）

D.A. Davidson董事总经理Gil Luria表示，市场对AI发展轨迹"越来越乐观"，随着相关投资延续至明年，资金正在流向将持续受益于数据中心建设的半导体公司。

投资者从防御转攻，重返AI赛道

英伟达股价此前数月陷入僵局，投资者一度转向消费必需品等防御性板块，并寻找具有更高增长潜力的其他AI相关标的。

Laffer Tengler证券分析师Jamie Meyers表示，年初出于对科技交易降温的担忧，投资者一度大举减持赢家筹码，而如今正在"回归现实"。Meyers说：

（AI相关股票）增长就在那里。

他同时指出，英伟达近期缺乏明显催化剂，原因在于其产品路线图"已被市场充分知晓，几乎没有什么能让人意外"。

但Jamie Meyers认为，正是公司频繁的更新迭代本身，印证了其"增长势头的惊人"。

Zacks投资研究公司的Andrew Rocco表示，从中期维度看，英伟达、AMD和英特尔均将受益于AI基础设施的持续扩张。

他还补充称，智能体AI与实体AI的兴起将进一步推动芯片厂商盈利增长，因为这些应用将依赖海量的算力支撑。